versija spausdinimui
(0)
Pasaulio rinkose galima rasti daugybę investicinių idėjų, tačiau surasti tinkamą investiciją nėra paprasta. Šioje apžvalgoje nagrinėsime įrankius, kurie padeda investuotojams išsirinkti tinkamiausias bendroves ar ETF fondus.
Šiame straipsnyje apžvelgsime akcijų ir ETF atrankos įrankius (angl. screener), kurių sukurta yra daug ir įvairių, tačiau, siekdami apžvelgti kiekvienam investuotojui prieinamus įrankius, atrinkome tik nemokamus akcijų bei ETF fondų atrankos įrankius. Žinoma, investuotojai, kurie naudojasi mokamais įrankiais, tokiais kaip Bloomberg Terminal ar panašiais, turi galimybę pasinaudoti pažangiausiais instrumentais, turinčiais įmantriausius paieškos kriterijus. Visi pateikiami įrankiai yra atrinkti, atsižvelgiant į jų naudojimo paprastumą, funkcionalumą ir paieškos kriterijų skaičių.
Bendrovių, kurios yra kotiruojamos biržose, atrankos įrankių yra labai daug, tačiau pradedančiajam investuotojui verta atkreipti dėmesį į CNBC bei Reuters siūlomus įrankius, kadangi jie turi iš anksto numatytų bendrovių atrankos parametrų šablonus. Investuotojai gali pasirinkti „patikimų bendrovių“, „aukštos kokybės dividendus mokančių“, „didelės kapitalizacijos augimo“ ir iš kitų šablonų, sudarytų pasinaudojus vienais populiariausių finansinių rodiklių – P/E, ROE, dividendų pajamingumą, rinkos kapitalizaciją, EPS augimą ir kt. Pavyzdžiui, CNBC įrankis leidžia pasirinkti „patikimų bendrovių“ filtrą, kurį sudaro JAV biržose listinguotos bendrovės, kurios įeina į S&P 500 indeksą ir yra atrinktos, pagal dividendų pajamingumą, rinkos kapitalizaciją, P/E, ROE rodiklius. Taip pat investuotojas gali ir pats pasirinkti, ar keisti bendrovių atrankos kriterijus. Tuo tarpu Reuters.com internetiniame puslapyje galima pasirinkti iš kelių atrankos filtrų, tačiau atrankos kriterijai taikomi ne tik JAV, bet ir daugumos pasaulio biržų bendrovėms.
Vieną paprasčiausių naudojimui ir daugumą pasaulio biržų aprėpiantį bendrovių atrankos įrankį siūlo Google. Investuotojai turi patys pasirinkti atrankos kriterijus, kuriuos sudaro pagrindiniai ir dažniausiai naudojami finansiniai rodikliai. Be to, šis įrankis leidžia nagrinėti net ir Baltijos šalių įmones.
Investuotojams, norintiems turėti platų paieškos kriterijų pasirinkimą, verta atkreipti dėmesį į Yahoo bei Finviz siūlomus JAV biržose listinguojamų bendrovių atrankos įrankius. Finviz siūlomas įrankis turi platų atrankos kriterijų pasirinkimą, nepaisant to, visi atrankos kriterijai pateikti logiškai ir aiškiai, kas leidžia šį įrankį išmokti valdyti per trumpą laikotarpį. Dar vienas šio įrankio privalumas yra galimybė atrankos rezultatų lentelėje išvysti vienerių metų bendrovės akcijos kainos grafiką, vos užvedus pelės rodyklę ant bendrovės simbolio.
Norint pasinaudoti didžiausią funkcionalumą turinčiu Yahoo įrankiu, būtina turėti Java programinę įrangą. Be to, investuotojams teks priprasti prie paieškos parametrų įvedimo būdo. Tačiau vieni didžiausių šio bendrovių atrankos įrankio privalumų – galimybė susikurti įvestų atrankos kriterijų šabloną ir išsaugoti paieškos rezultatus kompiuteryje. Be to, šis įrankis turi 19 jau sukurtų šablonų, aprėpiančių didžiausias JAV bendrovių grupes (pagal kapitalizaciją, vertės/augimo įmones ir kt.). Taip pat atrinktas bendroves galima išsamiau apžvelgti paspaudus jų simbolį, kas atvers naują langą, su informacija apie bendrovę daugelio investuotojų mėgstamame finance.yahoo.com puslapyje.
Pastaraisiais metais išpopuliarėjusių ETF fondų rinka sparčiai augo ir investuotojams yra siūlomi vis įvairesni fondai. Dėl šių fondų gausos investuotojai turi įdėti daug darbo, norėdami surasti tinkamiausią ETF.
Dėl to pasirodė įrankiai, kurie leidžia investuotojams pagal tam tikrus kriterijus atrinkti tinkamiausius ETF.
Vienas tokių ETF atrankos įrankių yra siūlomas ETFDB tinklapyje. Šis įrankis yra lengvai suprantamas ir leis greitai atrinkti tinkamiausią fondą iš daugybės JAV listinguojamų ETF. Be to, patogioje vietoje pateikiama filtrų lentelė, kurios pagalba iš karto galėsite atrinkti naudojančius finansinį svertą (angl. leverage) arba uždirbančius iš kainų kritimo (angl. inverse) ETF. Taip pat šis įrankis pateikia daug išsamios informacijos apie atrinktus ETF fondus (akcijų prieaugiai, dividendai, bendrosios išlaidos, portfelio sudėtis ir kt.).
Taip pat verta paminėti Bloomberg ir Reuters siūlomus ETF atrankos įrankius, kurie suteikia galimybę atrinkti ne tik JAV, bet ir kitų valstybių biržose listinguojamus ETF fondus. Svarbu paminėti, jog Bloomberg sukurtas įrankis nesuteikia didelio atrankos kriterijų pasirinkimo. Pavyzdžiui, nėra galimybės atmesti ETF, naudojančius finansinį svertą ar uždirbančius iš kainų kritimo. Tuo tarpu Reuters siūlomas įrankis turi daugiau pasirinkimų nei Bloomberg, tačiau jo naudojimas yra kiek sudėtingesnis.
Pateiksime paprastą pavyzdį, kaip būtų galima pasinaudoti minėtais įrankiais. Bendrovių atrankai pasitelksime CNBC įrankį. Atsidarius langui jau iš karto galima pasirinkti vieną iš jau sukurtų paieškos kriterijų šablonų. Pasirinkus „didelės kapitalizacijos augimo“ (angl. large cap growth) šabloną tikimės, jog bus atrinktos vienos didžiausių JAV bendrovių, kurios neišmoka dividendų ir visą pelną reinvestuoja į plėtrą. Taip pat norime išskirti įmones, kurios per pastaruosius 5 m. augino pardavimus ir kurias galima palyginti, remiantis forward P/E rodikliu, įvertinančiu 2014 m. prognozuojamą pelną. Su jau parinktomis minėtų rodiklių reikšmėmis iš karto atrenkamos 91 bendrovės.
Žinoma, atrinktų bendrovių skaičius yra didelis ir dėl to pakeičiame parametrus, kad būtų atrinktos pačios didžiausios bendrovės – rinkos kapitalizacijos rodiklį padidiname iki daugiau nei 100 000 mln. USD. Spaudžiame „View screen matches“ ir gauname keturias atrinktas bendroves Amazon.com (AMZN), Facebook (FB), Gilead Sciences (GILD) ir Google (GOOG). Taigi dabar galima atidžiau nagrinėti atrinktas bendroves, kad būtų atsižvelgta į kuo daugiau faktorių, nesančių įrankiuose, tačiau galinčių nulemti bendrovių akcijų kainas ateityje. Pavyzdžiui, apžvalgoje minėti bendrovių atrankos įrankiai naudojamas duomenų bazes atnaujina tik periodiškai ir investuotojas turėtų pats pasitikrinti, ar panaudojami naujausi bendrovių rezultatai. Taip pat verta patikrinti, ar nebuvo naudojami skirtingi apskaitos standartai, galbūt tam tikros bendrovės atveju pasitaikė vienkartinių veiksnių arba, pavyzdžiui, galbūt yra prasidėjusių teisminių procesų, kurie gali paveikti bendrovės rezultatus ateityje. Be to, būtų pravartu įvesti tokius pat parametrus keliuose atrankos įrankiuose ir sutikrinti rezultatus.
Apžvalgoje paminėti tiek bendrovių, tiek ETF atrankos įrankiai turėtų palengvinti ir pradedančiojo, ir jau patyrusio investuotojo darbą. Tačiau verta pabrėžti, jog patys įrankiai neturi galimybės įvertinti visų aplinkybių ir yra tinkami tik susiaurinti investicinių idėjų paieškos ratą. Nepaisant šių trūkumų, minėti atrankos įrankiai galėtų ženkliai palengvinti investicinių instrumentų paieškos procesą ir padėti sutaupyti daug laiko ateityje.
Parengta LHV banko, remiantis investopedia.com, stocktradingtogo.com skelbiamais duomenimis ir užsienio žiniasklaida (finance.yahoo.com, bloomberg.com, reuters.com, etfdb.com, cnbc.com ir finviz.com). Šis straipsnis yra informacinio pobūdžio ir nereiškia rekomendacijos pirkti ar parduoti minimus vertybinius popierius.
Šiame straipsnyje apžvelgsime akcijų ir ETF atrankos įrankius (angl. screener), kurių sukurta yra daug ir įvairių, tačiau, siekdami apžvelgti kiekvienam investuotojui prieinamus įrankius, atrinkome tik nemokamus akcijų bei ETF fondų atrankos įrankius. Žinoma, investuotojai, kurie naudojasi mokamais įrankiais, tokiais kaip Bloomberg Terminal ar panašiais, turi galimybę pasinaudoti pažangiausiais instrumentais, turinčiais įmantriausius paieškos kriterijus. Visi pateikiami įrankiai yra atrinkti, atsižvelgiant į jų naudojimo paprastumą, funkcionalumą ir paieškos kriterijų skaičių.
Akcijų atrankos įrankiai
Bendrovių, kurios yra kotiruojamos biržose, atrankos įrankių yra labai daug, tačiau pradedančiajam investuotojui verta atkreipti dėmesį į CNBC bei Reuters siūlomus įrankius, kadangi jie turi iš anksto numatytų bendrovių atrankos parametrų šablonus. Investuotojai gali pasirinkti „patikimų bendrovių“, „aukštos kokybės dividendus mokančių“, „didelės kapitalizacijos augimo“ ir iš kitų šablonų, sudarytų pasinaudojus vienais populiariausių finansinių rodiklių – P/E, ROE, dividendų pajamingumą, rinkos kapitalizaciją, EPS augimą ir kt. Pavyzdžiui, CNBC įrankis leidžia pasirinkti „patikimų bendrovių“ filtrą, kurį sudaro JAV biržose listinguotos bendrovės, kurios įeina į S&P 500 indeksą ir yra atrinktos, pagal dividendų pajamingumą, rinkos kapitalizaciją, P/E, ROE rodiklius. Taip pat investuotojas gali ir pats pasirinkti, ar keisti bendrovių atrankos kriterijus. Tuo tarpu Reuters.com internetiniame puslapyje galima pasirinkti iš kelių atrankos filtrų, tačiau atrankos kriterijai taikomi ne tik JAV, bet ir daugumos pasaulio biržų bendrovėms.
Vieną paprasčiausių naudojimui ir daugumą pasaulio biržų aprėpiantį bendrovių atrankos įrankį siūlo Google. Investuotojai turi patys pasirinkti atrankos kriterijus, kuriuos sudaro pagrindiniai ir dažniausiai naudojami finansiniai rodikliai. Be to, šis įrankis leidžia nagrinėti net ir Baltijos šalių įmones.
Investuotojams, norintiems turėti platų paieškos kriterijų pasirinkimą, verta atkreipti dėmesį į Yahoo bei Finviz siūlomus JAV biržose listinguojamų bendrovių atrankos įrankius. Finviz siūlomas įrankis turi platų atrankos kriterijų pasirinkimą, nepaisant to, visi atrankos kriterijai pateikti logiškai ir aiškiai, kas leidžia šį įrankį išmokti valdyti per trumpą laikotarpį. Dar vienas šio įrankio privalumas yra galimybė atrankos rezultatų lentelėje išvysti vienerių metų bendrovės akcijos kainos grafiką, vos užvedus pelės rodyklę ant bendrovės simbolio.
Norint pasinaudoti didžiausią funkcionalumą turinčiu Yahoo įrankiu, būtina turėti Java programinę įrangą. Be to, investuotojams teks priprasti prie paieškos parametrų įvedimo būdo. Tačiau vieni didžiausių šio bendrovių atrankos įrankio privalumų – galimybė susikurti įvestų atrankos kriterijų šabloną ir išsaugoti paieškos rezultatus kompiuteryje. Be to, šis įrankis turi 19 jau sukurtų šablonų, aprėpiančių didžiausias JAV bendrovių grupes (pagal kapitalizaciją, vertės/augimo įmones ir kt.). Taip pat atrinktas bendroves galima išsamiau apžvelgti paspaudus jų simbolį, kas atvers naują langą, su informacija apie bendrovę daugelio investuotojų mėgstamame finance.yahoo.com puslapyje.
ETF fondų atrankos įrankiai
Pastaraisiais metais išpopuliarėjusių ETF fondų rinka sparčiai augo ir investuotojams yra siūlomi vis įvairesni fondai. Dėl šių fondų gausos investuotojai turi įdėti daug darbo, norėdami surasti tinkamiausią ETF.
Dėl to pasirodė įrankiai, kurie leidžia investuotojams pagal tam tikrus kriterijus atrinkti tinkamiausius ETF.
Vienas tokių ETF atrankos įrankių yra siūlomas ETFDB tinklapyje. Šis įrankis yra lengvai suprantamas ir leis greitai atrinkti tinkamiausią fondą iš daugybės JAV listinguojamų ETF. Be to, patogioje vietoje pateikiama filtrų lentelė, kurios pagalba iš karto galėsite atrinkti naudojančius finansinį svertą (angl. leverage) arba uždirbančius iš kainų kritimo (angl. inverse) ETF. Taip pat šis įrankis pateikia daug išsamios informacijos apie atrinktus ETF fondus (akcijų prieaugiai, dividendai, bendrosios išlaidos, portfelio sudėtis ir kt.).
Taip pat verta paminėti Bloomberg ir Reuters siūlomus ETF atrankos įrankius, kurie suteikia galimybę atrinkti ne tik JAV, bet ir kitų valstybių biržose listinguojamus ETF fondus. Svarbu paminėti, jog Bloomberg sukurtas įrankis nesuteikia didelio atrankos kriterijų pasirinkimo. Pavyzdžiui, nėra galimybės atmesti ETF, naudojančius finansinį svertą ar uždirbančius iš kainų kritimo. Tuo tarpu Reuters siūlomas įrankis turi daugiau pasirinkimų nei Bloomberg, tačiau jo naudojimas yra kiek sudėtingesnis.
Atrankos pavyzdys
Pateiksime paprastą pavyzdį, kaip būtų galima pasinaudoti minėtais įrankiais. Bendrovių atrankai pasitelksime CNBC įrankį. Atsidarius langui jau iš karto galima pasirinkti vieną iš jau sukurtų paieškos kriterijų šablonų. Pasirinkus „didelės kapitalizacijos augimo“ (angl. large cap growth) šabloną tikimės, jog bus atrinktos vienos didžiausių JAV bendrovių, kurios neišmoka dividendų ir visą pelną reinvestuoja į plėtrą. Taip pat norime išskirti įmones, kurios per pastaruosius 5 m. augino pardavimus ir kurias galima palyginti, remiantis forward P/E rodikliu, įvertinančiu 2014 m. prognozuojamą pelną. Su jau parinktomis minėtų rodiklių reikšmėmis iš karto atrenkamos 91 bendrovės.
Žinoma, atrinktų bendrovių skaičius yra didelis ir dėl to pakeičiame parametrus, kad būtų atrinktos pačios didžiausios bendrovės – rinkos kapitalizacijos rodiklį padidiname iki daugiau nei 100 000 mln. USD. Spaudžiame „View screen matches“ ir gauname keturias atrinktas bendroves Amazon.com (AMZN), Facebook (FB), Gilead Sciences (GILD) ir Google (GOOG). Taigi dabar galima atidžiau nagrinėti atrinktas bendroves, kad būtų atsižvelgta į kuo daugiau faktorių, nesančių įrankiuose, tačiau galinčių nulemti bendrovių akcijų kainas ateityje. Pavyzdžiui, apžvalgoje minėti bendrovių atrankos įrankiai naudojamas duomenų bazes atnaujina tik periodiškai ir investuotojas turėtų pats pasitikrinti, ar panaudojami naujausi bendrovių rezultatai. Taip pat verta patikrinti, ar nebuvo naudojami skirtingi apskaitos standartai, galbūt tam tikros bendrovės atveju pasitaikė vienkartinių veiksnių arba, pavyzdžiui, galbūt yra prasidėjusių teisminių procesų, kurie gali paveikti bendrovės rezultatus ateityje. Be to, būtų pravartu įvesti tokius pat parametrus keliuose atrankos įrankiuose ir sutikrinti rezultatus.
Apžvalgoje paminėti tiek bendrovių, tiek ETF atrankos įrankiai turėtų palengvinti ir pradedančiojo, ir jau patyrusio investuotojo darbą. Tačiau verta pabrėžti, jog patys įrankiai neturi galimybės įvertinti visų aplinkybių ir yra tinkami tik susiaurinti investicinių idėjų paieškos ratą. Nepaisant šių trūkumų, minėti atrankos įrankiai galėtų ženkliai palengvinti investicinių instrumentų paieškos procesą ir padėti sutaupyti daug laiko ateityje.
Parengta LHV banko, remiantis investopedia.com, stocktradingtogo.com skelbiamais duomenimis ir užsienio žiniasklaida (finance.yahoo.com, bloomberg.com, reuters.com, etfdb.com, cnbc.com ir finviz.com). Šis straipsnis yra informacinio pobūdžio ir nereiškia rekomendacijos pirkti ar parduoti minimus vertybinius popierius.