Nors labai populiarios Futures temos čia ir nėra, tačiau norėčiau pradėti temą lengvosios žaliavinės produkcijos (kakava, kava, cukrus, medvilė, apelsinų sultys, sojų pupeles, kviečiai, kukurūzai) fjūčerių tema.

Atsiliepkite, kas prekiaujate aktyviau, padiskutuosime.

Dabar stebiu kakavą, nes Dramblio kaulo krante (Côte d'Ivoire) vyksta įdomūs reiškiniai - panašu, kad Baltarusija tiekia ginkluotę buvusiam prezidentui Gbagbo, kakavos kaina pramušė 32 metų rekordą - 3700 USD už toną. Praėjusią savaitę antradienį kaina pradėjo hiperaktyviai kilti, pradėjo sesiją net su 1,5% gap'u (o tai daug turint omenyje tai, kad minimalus kontrakto dydis - 10 tonų, tai automatiškai realus pokytis yra 10x) po to kai pirmadienį Gbagbo kontroliuojama karinė policija ėmė šaudyti į naujai išrinktą prezidentą palaikančius protestuotojus. Apskritai situacija įtempta, nes pasaulinės organizacijos ir bendruomenės spaudžia Gbagbo, tačiau naujai išrinktas prezidentas Quattara neturi jokios realios valdžios, visą infrastruktūrą kontroliuoja Gbagbo. Quattara įvėdė laikiną kakavos eksporto apribojimą prieš mėnesį, bet jis buvo pratęstas.

Gbagbo atstovai yra pareiškę, kad prekyba kakava vyksta ir grasina, kad jei ES uždės prekybines sankcijas, uostą kontroliuojantys Gbagbo žmonės visiškai neįsileis Europos laivų, o tai dar labiau kels kakavos ir kavos kainas.

Kadangi as aktyviai prekiauju kava manau kad jos laukia panasus likimas kaip cukraus. Kuri laika kils o paskui kris

Cukrus tikrai žemyn, nes kainos ne tik kad sukilę per aukštai, tačiau ir fundamentas šiandien garsiai išrėkė SELL, nes visos eksportuojančios šalys ir kompanijos paskelbė apie padidėjusią ir toliau didinamą pasiūlą, Indija padidino subsidijavimo kvotą ir kitos cukraus kainą mušančios naujienos.

Nors nesu čartistas, bet grafike aiškiai formuojasi viena iš tipinių SELL struktūrų

Wow, šiandien buvo PATS didžiausias dienos svyravimas ir apyvarta CC fjūčerių pozicijoje per visą finansinės priemonės gyvavimo laiką. Kažkas pradėjo smarkiai sellint, iššaukė margin call'us ir stop limitus, per 1 minutę nuo @3700 USD nukrito iki @3200 USD, po to staiga atšoko iki @3500 USD. Sudarytas rekordinis sandorių kiekis. Kažkas užsidirbo lengvus keliaminutinius milijonus. Spėjau staigiai užsipirkti (nes viskas vyko dviejų minučių tarpe) ties 3500, pardaviau sesijos pabaigoje, greitas uždarbis +130 punktų (beveik +4%), o kadangi viskas su svertu 1:10, tai pliuso 40% per porą valandų. Momentui buvau išsigandęs, net interactive brokeriai palūžo

Grafiką prikabinu

Labai geras straipsnis apie kakavos rinką, kalba apie kelis kakavos ekspertus

Kakava atkilo per vieną dieną iki 3688 USD. Tai įrodo spekuliacinę užvakarykštės dienos judėjimo kilmę. Paskaičiavau, kad tokiam judėjimui padaryti reikėjo apie 30-40 mln. USD sell, o po to staigaus BUY. Pelno per tas kelias minutes iš šių kontraktų buvo apie 5-6 mln. USD. Laukiam šiandieninių judėjimų. Manau, kad pramuš 3700, bet jei ir kils, tai max iki 3750.

Ką gi, panašu, kad rinkos dalyviai nebebijo 3700 USD kainos, ir ši riba yra pramušta. Kolkas kaina strikinėja aplink 3715-3730 USD, Laukiam 18:00, kai būna didžiausias aktyvumas šioje pozicijoje. Dramblio Kaulo krante nieko naujo, krizė tik gilėja, ex-prezidento Gbagbo įtakos zonos plečiasi, konfliktai plinta į pietinę sostinės dalį. Rytoj įvyks svarbus įvykis - baigiasi ICE Cocoa opcionų galiojimo laikas, tai gali būti šiek tiek stipresnis svyravimas, gal netgi šioks toks smukimas, jei bus daug exercise'ų.

Kitą savaitę akyse bus kava, nes ten šiuo metu fundamento daugiau - artėja nemažai svarių duomenų apie sezoną, planuojamą derlių ir t.t.; ir (ne softas) nafta, nes @100 USD labai įdomu stebėti kainos elgseną.

Čia galima stebėti nemažą naujienų apie komodičius srautą, yra net news-scroll-line kairėje apačioje:
http://news.tradingcharts.com/futures/index.html

Užkilo iki naujo HIGH - 3775 USD. Vėl staigus sell-off'as per didžiausią aktyvumą 18:00 (mūsų laiku) iki 3625 USD, aukšta kaina paskatino didelį pelnų fiksavimą, po to atšoko iki 3640-3660, birža užsidarė @3650 USD (prisegiau grafiką - kadangi naudoju TA tik pagalbiniais vaizdiniais tikslais, jokių analizių mano grafikuose nerasite).

Politinė situacija: Dramblio kaulo krantas arti civilinio karo. Konfliktas stiprėja: Jungtinės tautos nusiuntė 2000 karių, kurių tikslas ginti demokratiškai išrinktą prezidentą Ouattara ir apsaugoti civilių gyventojų gyvybes. Buvusiojo prezidento Gbagbo padaliniai padegė Ouattaros vyriausiųjų ministrų, merų ir kitų partijos narių namus, o pastarajam ištikimais tapusios civilinės pajėgos (anksčiau buvusioms pro-Gbagbo) New Forces (FN) ėmė aktyviai atakuoti Gbagbo pajėgų valdomas miesto vietas. Hillary Clinton pareiškė didelį nepasitenkinimą Dramblio kaulo kranto situacija ir Gbagbo elgesiu. Tarp JAV pareigūnų pareiškimų yra net šios situacijos palyginimas su Libijos Gadafio rėžimo veiksmais. Tačiau net ir ECOWAS (Economic Community of West African States), kartu su Afrikos Sąjunga atlikti veiksmai, nepadėjo taip efektyviai - Gbagbo užsitikrino pakankamus finansinius ir kitus išteklius nepaisant JAV ir kitų valstybių uždėtų ekonominių sankcijų. Gbagbo kolkas kontroliuoja du esminius jo valdžios veiksnius - kariuomenę ir finansinės/bankinės sistemos stabilumą bei mokumą (Gbagbo vyriausybė yra uždėjusi civilines pinigų išėmimo, degalų pirkimo ir kitas kvotas, siekdama užkirsti kelią galimai panikai, kuri sukeltų bankinę, ekonominę ir galų gale politinę griūtį).

Penktadienį penki Afrikos valstybių prezidentai, deleguoti nuo Afrikos Sąjungos (AU), susitiko Mauritanijoje, ir nusprendė vėliau šį mėnesį surengti viršūnių susitikimą Nigerijoje, į kurį sieks pakviesti abu prezidentus (JTO patvirtintą Ouattara ir defacto valdžią laikantį Gbagbo) deryboms.

Kalbant apie kakavos kainas - konfliktas tikrai nesibaigs rytoj ar poryt, todėl kaina turėtų dar pakilti iki high, ir jei labai greitai per kelias dienas nebus pasiektas nepuolimo ar panašus susitarimas iki viršūnių susitikimo, manau, kad kaina turėtų pasiekti high 3775 ir gal net paliesti 3800 USD ribą. Rytoj stebėjimas ir, jei kaina rodys kilimo ženklus, pirmoje sesijos pusėje (iki 16:30, max iki 18:00) uždaryti kontraktus, tada stebėti toliau. Apskritai soft commodities pradeda siekti ypač aukštas kainas, kurias palaikyti ekonomiškai (logiškai ekonomiškai - čia jau kalbant apie kakavos masinę produkciją ir end-user'ius, nes šokoladas prie tokių kainų gali tapti prabanga) yra neįmanoma, todėl greitu metu (dar už savaitės) turėtų prasidėti sell-off'as ir bus proga short'int. Bet čia tik preliminari prognozė, kiekvienos dienos įvykiai ją gali koreguoti.

Kakavos gamybos procesas:
http://beta.images.theglobeandmail.com/archive/01183/New_Image_1183543a.JPG

Kakavos gamintojai pagal šalis:
http://beta.images.theglobeandmail.com/archive/01183/New_Image2_1183547a.JPG

Sveikinu ir palaikau karoliokas iniaciatyva. Retai, kada galima skaityti komentarus, kuriuose analizuojama situacija, o ne traukiama is lubu.

Karoliokas - keep doing it!

Ačiū Būtų įdomu ir padiskutuoti. Na, gal kai pradėsiu apie kavą kalbėti, Mindzio prisijungs, o kai atsiras smagių short galimybių - ir kiti įmes savo įdėjų

P.S. pamiršau komentare paminėti, kad išsipardavimą paskatino penktadienį pasibaigę galioti ICE Cocoa opcionai, jų turėtojai ryškiai exercise'ino turimas priemones ir fiksavo pelnus, paskatindami išsipardavimą, taigi tas kritimas buvo išprognozuotas, grynai techninis, jokių fundamentalių priežasčių jam atsirasti.

Gbagbo pakviestas į Adis Abeba viršūnių susitikimą, kartu su Ouattara. Gbagbo iš karto atsisakė nuvykti motyvuodamas tuo, kad JTO rengti taikos viršūnių susitikimai labai dažnai baigdavosi tragiškai tai šaliai, kuri jiems būdavo nepalanki - tai lėktuvas būdavo pagrobiamas, tai bomba ir t.t. - todėl Gbagbo to nedarys, siūlosi nusiųsti į derybas savo atstovą, arba derybas vesti Dramblio kaulo krante. Kaina trankosi 3630-3650 diapazone. Aktyvus stebėjimas, nes veiksmai eina vienas po kito. Vyksta vis intensyvesni susirėmimai tarp Gbagbo kariuomenės ir New Forces, apžvalgininkai teigia, kad tai vieni aršiausių susirėmimų per pastaruosius 9 metus, kai buvo bandyta Gbagbo nuversti 2002 metais. Jei išaugs į civilinį karą, o panašu, kad taip ir bus, maisto žaliavų rinkos bus tik UP.

Trumpai šiandien - karas intensyvėja, Gbagbo atsisakė dalyvauti AU organizuojame taikos susitikime, taip pat, jis perėmė visą kakavos ūkių prekybą, uždraudė ūkininkams priimti boikotą. Kaina šoko iki 3730, tada buvo short sandoris, nes aišku, kad dalyviai elgiasi būtent taip - kas virš 3700 - šortina, o kas ties 3600 - longina. ir taip jau kelias savaites. Kaina krito iki 3614, kur vėl longinau iki rytojaus. Apskritai, kadangi karas nesiruošia baigtis, pozicijoje tokie judėjimai bus dažni, taigi pasisukinėti tarp gana įprastos spekuliantų elgsenos kolkas įdomu.

Taigi, nors fundamentas sako BUY, dalyviai panikuoja ir išsiparduoda, šiandien nuo vakarykščio 3620 pokštelėjo iki 3520, kur vėl longinau. Įdomu, kaip reaguos ryt-poryt, nes boikotas tęsiasi ir intensyvėja, Gbagbo nurodė, kad iki kovo 31 d. tarptautinės kompanijos eksportuotų iš šalies 400 000 tonų kakavos (daugmaž tiek jos turi sandėliuose), kitaip jis imsis sankcijų. Prancūzija pasmerkė Gbagbo sprendimą perimti kakavos prekybą į savo rankas, tai vadina nacionalizavimu. Jei rytoj kaina nejudės į viršų, vadinasi kažkas jas specialiai spaudžia, todėl reikės susitaikyti su kelių sandorių minusu ir stebėti poziciją toliau.

Truputį atitrūkau nuo rašymo, nes esu vieno IPO proceso įkarštyje, manau, kad pratęsiu rašymą po geros savaitės. Beje, gal įtrauksiu dar vieną ilgametę patirtį turintį treiderį, kuris dar įdomesnių dalykų galės papasakoti. Norėčiau pasiūlymų iš tų kelių skaitančiųjų mano pasisakymus, kad nebūtų betikslis rašymas rašykit čia arba privačiai, mielai priimsiu visus pasiūlymus.

Kukuruzai tiesiog skrenda, o pasizejus fundamentalus grazu tiesiog artimiausiam pusmeciui

Soja ir apelsinu sultys nori kilt, siandien dar gali duot aukstyn