PZV 2019 H1:

Pajamos: 84,1 mln. Eur, -2,7 % (2018 H1: 86,5 mln. Eur)
EBITDA: 4,4 mln. Eur, -18,6 % (2018 H1: 5,4 mln. Eur)
Grynasis pelnas: 1,0 mln. Eur, -27,0 % (2018 H1: 1,4 mln. Eur)

https://cns.omxgroup.com/cdsPublic/viewDisclosure.action?disclosureId=904452&messageId=1139182

Penktadienį nustatyti JAV muitai gali skaudžiai smogti lietuviškų pieno produktų eksportuotojams, nes jiems taip pat pradėtas taikyti 25 proc. tarifas.

Skaitykite daugiau: https://www.15min.lt/verslas/naujiena/zemes-ukis/jav-iveda-25-proc-muitus-lietuviskiems-pieno-produktams-313-1219212?copied

Įmečiau įdomumo dėlei, investuojantiems į pieninkus. Tik įdomu kiek mūsų pieno perdirbimo įmonių ten į JAV ką nors eksportuoja. Kaip bebūtų mes ES dalis- ir džiaugsme ir varge.

Tai ,kad i JAV eksportuojamai tik kietieji suriai. Tai atsilieps nebent Rokiskio suriui

Kad labai nenusigrybaut i pievas, RSU pardavimai per 6men:

North America 2,209
Total: 89,168
~2,5% nuo total.

Kaip ir svarbu bet rezultatams kažin ar turės reikšmingos įtakos..

https://www.vz.lt/rinkos/2019/11/06/analitikai-pieno-zvaigzdziu-akcijos-vertos-iki-144-eur-imone-gali-tapti-konsoliduotoja
"...Atlikę pirmą lietuviškos įmonės vertinimą, „Enlight Research“ analitikai nustatė tris vertinimus, kokia yra tikroji „Pieno žvaigždžių“ akcijų vertė. Pagal konservatyvų vertinimą, akcijos yra vertos 0,84 Eur, bazinį – 1,04 Eur, o optimistinį (jei įmonė vykdytų konsolidaciją) – 1,44 Eur už akciją. Biržoje akcijos šiuo metu kainuoja po 0,92 Eur.

Prognozuojama, kad „Pieno žvaigždžių“ pajamos šiemet sudarys 165,9 mln. Eur (kitąmet – 167,5 mln. Eur), EBITDA – 9,3 mln. Eur (tiek pat ir kitąmet). Dividendų pajamingumas esą svyruos 3,4-3,6%...."
...surado pati slabniausia kaip konsoliduotoja...

matyt PZV už 9 men nuvarė į minusą vėlei , kad kažkas bando burtais kursą kelti...nu gal ir ras optimistų,kurie patikės šviesia PZV ateitimi ir "būrėjai" galės nusimest geresne kaina

Tačiau „Pieno žvaigždžių“ galimybės konsoliduoti rinką vertinamos kaip vienos geriausių sektoriuje.

„Pagal mūsų prognozes, bendrovės grynosios skolos ir EBITDA santykis šių metų pabaigoje sieks 2, tad „Pieno žvaigždės“ įsigijimams galėtų skirti apie 20 mln. Eur skolintų lėšų”, – rašo analitikai, vertinantys, kad bankai leistų „Pieno žvaigždėms“ skolos ir EBITDA santykį kilstelti iki 4.

Vertinama, kad Vilkyškių pieninė jau negali didinti savo skolos lygio, nes šių metų pabaigoje bendrovės grynosios skolos ir EBITDA santykis sieks 5. Tiesa, pažymima, kad Vilkyškių pieninė galėtų ką nors pirkti kartu su finansiniu partneriu.

„Žemaitijos pieno“ skolos ir EBITDA santykis, skaičiuojama, šių metų pabaigoje sieks 0,3, tad įmonė esą galėtų skolintis iki 55 mln. Eur. „Rokiškio sūriui“ skaičiuojamas iki 26 mln. Eur siekiantis skolinimosi potencialas.

Plačiau: https://www.vz.lt/rinkos/2019/11/06/analitikai-pieno-zvaigzdziu-akcijos-vertos-iki-144-eur-imone-gali-tapti-konsoliduotoja

jau geriau parasytu,kad tiketina,kad ZMP galimybes nupirkti VLP yra didziausios...

Konsoliduoti galima dviem būdais - pirmas - kažką įsigyjant, antras - kažkam parsiduodant. Todėl silpna sunkių sąlygų prispausta bendrovė gali tapti konsoliduotoja parodydama iniciatyvą ir rasdama, kam parsiduoti.

na vienaip ar kitaip , as asmeniskai nemanau kad PZV ar VLP parsiduos kuriai nors ar juo labiau nupirks kuria nors is esamu lietuvisku bendroviu..Visoms minimoms bendrovems per silpnos kinkos.jei kas taip ir padarys,tai kazkas is sono,kaip RSU atveju padare Fontera...ir dabar tai gali padaryti pakirsdama kurios nors is pasilpusiu pienininku kontrolini paketa....zodziu pasvajokim...kas bus ko nebus , bet bent jau forume judesi padarysime

Pienininkų rezultatai silpni ir jokių gerų perspektyvų nesimato, tai apie ką čia kalbėti? Įsigijimus galėtų paskatinti arba labai geri, arba labai blogi metai, o dabar įmonės po truputį vegetuoja ir tiek.

Kazkas anksciau turejo pieninku rezultatu palyginimo lentele.. Gal galima butu atnaujinima pamatyti su pusmecio rezultatais?

Siaip ziurint i pagrindiniu pieno produktu pasaulines kainas didelio optimizmo nesimato, ypac su sviestu - kainos stripriai ritasi zemyn.

Kaip suprantu PZV planuoja susijungimą su kita pieno perdirbimo įmonę. Manau labai logiškas sprendimas, liko tik klausimas su kuria kompanija. Mūsų mažoje rinkoje per daug pienininku, per didelė konkurencija, be to susijungus optimizuojasi kaštai išauga efektyvumas.

Kokiu patikimu informacijos šaltiniu remdamasis tu taip supratai?!

Įdomus pastebėjimas:

„Enlight Research“ veikia pagal Švedijoje populiarėjantį modelį, kai už įmonės vertinimą apmoka pati analizuojama įmonė, tačiau tai neturi jokios įtakos analizės, kuri tampa atvira visiems, turiniui."

Plačiau: https://www.vz.lt/rinkos/2019/11/06/analitikai-pieno-zvaigzdziu-akcijos-vertos-iki-144-eur-imone-gali-tapti-konsoliduotoja#ixzz64bOQ09Y5

t.y. „Enlight Research“ tyrimą apmokėjo PZV

labai tiketina,kad kazkas is tebesibaranciu PZV akcininku masto parduoti savo paketa ir dabar siekia issiaiskinti jo kaina

Gal ne tiek išsiaiškinti, kiek pakelti jo kainą ir pasireklamuoti.

Tokiu atveju už vertinimą mokėtų konkretus norintis parduoti akcininkai, o šiuo atveju mokėjo kompanija, tai manau labiau panašu į norą įsigyti kitą kompanija, nes atlikti ir galimybių vertinimai.

Reikia skirti norus ir galimybes/realybę. Pavyzdžiui, tu nori, kad PST akcija kainuotų 2 eurus. Ir kas iš to? Nieko. Taip ir PZV gali daug ko norėti, bet jų galimybės daugiau negu ribotos, kai įmonės uždirbamas pelnas sukasi apie 0.

Taip išeina, kad čia viešas pasiūlymas pirkti ką nors. Bet gi kokia tikimybė, kad bankas duos tuos 20 mln. tokioje aplinkoje, kad galėtų tarkim nupirkti ant nulio dirbančią VLP? Turėtume antrą Augą... Gal tas susijungimas turėtų būti ne pirkimas, o susijungimas. Pažemeckas savo valdų neužleis, nes nebegalėtų tvarkytis kaip nori savame darže. Trumpos jau pusiau parsidavė Fonterai. VLP su Pieno konservais per mažai diversifikuoti gal būtų? Lieka PZV, VLP iš lietuviškų. Su latviais ir estais įdomus variantas būtų. Gal kas minčių turi?

Mane stebina tokios išvados. Kokia prasmė daug prasiskolinti ir vėl pinigus sumerkti į tą patį krizinį pienininkų sektorių? Blaiviai mąstant, dabar geriau jau pinigus investuoti į kitas sritis, tuomet galima gauti tiek didesnę grąžą, tiek diversifikavimą.

Kas realiai parašyta pirminiame šaltinyje? Kad "bendrovės grynosios skolos ir EBITDA santykis šių metų pabaigoje sieks 2, tad „Pieno žvaigždės“ įsigijimams galėtų skirti apie 20 mln. Eur skolintų lėšų”. Tai yra, analitikai tiesiog paėmė ir abstrakčiai palygino pienininkų prasiskolinimo lygį. Bet iš to, kad prasiskolinta dar nelabai daug, nevertėtų daryti išvados, kad skubiai reikia prasiskolinti iki maksimalios ribos ir viską sumerkti į tą patį sektorių.